Ослабление европейских валют

Обзор валютного рынка на вторник

Как и предполагалось, сложная в плане событий неделя, началась с ослабления европейских валют под гнетом экономических данных и рыночных настроений

валютная пара евро-доллар

Для EUR/USD азиатская сессия прошла совсем неплохо, учитывая сдержанные торги на фоне позитивных данных из Китая. Однако с началом европейской сессии и с падением фондовых индексов пара начала постепенно спускаться на юг. По-видимому, основное внимание игроков привлекли комментарий Ангелы Меркель в рамках прошедшей встречи G20 о том, что европейский кризис может затянуться еще на 5 лет, а также слова министра финансов Японии о возможности покупок облигаций ESM. В итоге, пара с уровня открытия 1,2816 спустилась ниже 1.28, достигнув локального минимума 1,2766 и завершив торги в районе 1,28.

У GBP/USD было даже больше оснований для падения. В октябре деловая активность в сфере услуг Великобритании резко снизилась, и индексу PMI едва удалось удержаться в зоне экспансии: 50,6 против прогноза 52,0 и 52,2 месяцем ранее. Полученный результат оказался минимальным с декабря 2010 г. Составной PMI за октябрь опустился под отметку 50 - с 51,0 в сентябре до 49,7. Ситуация неоднозначна, учитывая запланированное на неделе заседание Банка Англии по ставке. Видимо, на опасениях по поводу смягчения пара и спустилась ниже 1,60, отметив минимум 1,5956 и завершив торги в районе 1,5980.

USD/JPY демонстрировала сдержанные движения, попытавшись во время азиатской сессии пробиться выше 80,50. Тем не менее, отметив максимум 80,56, пара начала откат под влиянием динамики EUR/JPY. На этот раз основную роль играли рыночные настроения в отношении европейских валют, что и давало свои отголоски во всех остальных валютных парах. Экономические данные из США не порадовали. В октябре индекс ISM в сфере услуг США снизился до 54,2 против 55,1 месяцем ранее. Однако были и позитивные известия: компонент занятости достиг рекордной с марта отметки 54,9 вместо прогнозируемых 51,1. В итоге, пара достигла минимума 80,14 и завершила торги на 10 пунктов выше.

AUD/USD смогла-таки укрепиться по итогам торговых суток, весь день получая разнонаправленные катализаторы. Китайский PMI остался в зоне экспансии, да и розничные продажи в самой Австралии превысили прогнозы, что оказало поддержку паре. Тем не менее, продолжающееся расширение дефицита торгового баланса вызывает опасения о дополнительном смягчении монетарной политики РБА и на ближайшем заседании. Пара открыла неделю на 1,0339, пробилась к максимуму в точке 1,0370 и завершила торги в районе 1,0360.

Прогноз на вторник, 6 ноября 2012 года

Сегодняшний день будет не так прост для торговли. Рынок будет следить за первыми результатами выборов в США, и так как шансы у обоих кандидатов остаются практически равными, разнонаправленные колебания основных валютных пар нам обеспечены. Еще раз повторюсь, Ромни рассматривают как успешного бизнесмена, способного вытащить страну из долговой ямы и поддержать корпоративный сектор. Таким образом, если победит он, фондовые рынки пойдут вверх, а за ними и рискованные активы, т.е. USD вырастет против JPY, но упадет против GBP и EUR. Однако после урагана "Сэнди" шансов на победу Обамы стало чуть больше, так как текущий президент обещает помощь, а Ромни считает, что пострадавшие должны сами решать свои проблемы. Вкупе со слабым PMI из еврозоны это может и далее давить на EUR/USD с целью на 1,27 после прорыва промежуточной поддержки 1,2740.

В отношении GBP ситуация складывается не лучшим образом. Если сентябрьские данные вызывали взрывы оптимизма, то октябрь начинает раскрашивать экономическую картину в мрачные тона. После слабого PMI в обрабатывающей промышленности (с 48,1 до 47,5) резкое снижение индекса в сфере услуг свидетельствует о вероятности того, что 4 квартал вновь принесет разочарование. Следим внимательнее за релизами - вероятность обратного хода ВВП в отрицательную зону увеличивает шансы на дополнительное смягчение от Банка Англии. GBP/USD под давлением в ближайшие пару дней с целью на 1,5930 после прорыва 1,5970.

Полученные вчера данные рисуют неоднозначную картину, однако 5 месяцев все расширяющегося дефицита торгового баланса подряд увеличивают шансы на дополнительное смягчение монетарной политики сегодня утром. На текущий момент рынком закладывается 54% на снижение ставки на 25 б.п. Если это все же случится, рост AUD/USD прервется, и пара устремится в район ближайшей поддержки 1,0330 с целью на 1,0280. Тем не менее, мы больше верим в то, что на этот раз РБА воздержится от каких-либо действий, учитывая соответствующие шаги на прошлом заседании, а также первые признаки стабилизации китайской экономики (главного торгового партнера), после начавшегося охлаждении. Таким образом, мы ставим на 1,0400 в качестве первичной цели.

Запланированные на сегодня события:

*1.45 мск. - Новая Зеландия: 3 кв., средние часовые заработки (прогноз: +1,0% кв/кв; за пред. период: +0,2% кв/кв)

4.01 мск. - Великобритания: октябрь, продажи на аналогичных торговых площадях BRC (прогноз: +1,3% г/г; за пред. период: +1,5% г/г)

*4.30 мск. - Австралия: 3 кв., индекс цен на жильё (прогноз: +1,0% кв/кв, +0,8% г/г; за пред. период: +0,5% кв/кв, -2,1% г/г)

*7.30 мск. - Решение РБА по ставке (прогноз: 3,00%; за пред. период: 3,25%)

*9.00 мск. - Япония: сентябрь, предв. индекс совпадающих/опережающих индикаторов (прогноз: 91,8/91,2; за пред. период: 93,2/93,5)

10.45 мск. - Швейцария: октябрь, индекс потреб. доверия SECO (прогноз: -22; за пред. период: -17)

12.45 мск. - Италия: октябрь, индекс PMI в сфере услуг (за пред. период: 44,5 (предв..))

12.50 мск. - Франция: октябрь, оконч. индекс PMI в сфере услуг (за пред. период: 46,2 (предв..))

12.55 мск. - Германия: октябрь, оконч. индекс PMI в сфере услуг (за пред. период: 49,3 (предв..))

13.00 мск. - Е-17: октябрь, оконч. индекс PMI в сфере услуг (за пред. период: 46,2 (предв.))

13.00 мск. - Е-17: октябрь, оконч. составной индекс PMI (за пред. период: 45,8 (предв.))

13.30 мск. - Великобритания: сентябрь, промпроизводство (прогноз: -0,6% м/м, -1,6% г/г; за пред. период: -0,5% м/м, -1,2% г/г)

13.30 мск. - Великобритания: сентябрь, производство в секторе обраб. пром-ти (прогноз: -0,8% м/м, +0,4% г/г; за пред. период: -1,1% м/м, -1,2% г/г)

14.00 мск. - Е-17: сентябрь, индекс цен производителей PPI (прогноз: +0,2% м/м, +2,6% г/г; за пред. период: +0,9% м/м, +2,7% г/г)

15.00 мск. - Германия: сентябрь, производственные заказы св. (прогноз: -0,5% м/м, -1,5% г/г; за пред. период: -1,3% м/м, -4,8% г/г)

17.55 мск. - США: индекс Redbook за посл. нед.

19.00 мск. - Канада: октябрь, индекс PMI Ivey (прогноз: 58,0; за пред. период: 60,4)

19.00 мск. - Великобритания: октябрь, оценка ВВП от NIESR (за пред. период: +0,8%)

*США: президентские выборы

валютная пара фунт-доллар

с akmos ru / Дилинговый центр Акмос трейд